اهرم در معاملات یا لوریج تریدینگ چیست و چگونه کار می کند؟

مجموعه: سرمایه های دیجیتالی

لوریج تریدینگ فقط برای معامله‌گران باتجربه و با دانش کافی مناسب است

تکنیک های معاملات اهرمی؛ رازهای استفاده از لوریج برای کسب سود بیشتر 

اهرم در معاملات یا لوریج تریدینگ به استفاده از پول قرضی (که سرمایه نامیده می شود) برای سرمایه گذاری در یک ارز، سهام یا اوراق بهادار اشاره دارد. مفهوم اهرم در معاملات فارکس بسیار رایج است. سرمایه گذاران با قرض گرفتن پول از کارگزار می توانند موقعیت های بزرگتری را در یک ارز معامله کنند. در نتیجه، اهرم بازده ناشی از تغییرات مطلوب در نرخ ارز را افزایش می دهد. با این حال، اهرم یک تیغ دولبه است، به این معنی که می تواند ضررها را نیز افزایش دهد. مهم است که معامله گران فارکس یاد بگیرند که چگونه اهرم را مدیریت کنند و از استراتژی های مدیریت ریسک برای کاهش ضررهای فارکس استفاده کنند.

اهرم در معاملات شمشیر دو لبه‌ای که می‌تواند سود شما را افزایش دهد

درک اهرم در بازار فارکس

بازار فارکس با حجم تبادل روزانه بیش از ۵ تریلیون دلار، بزرگترین بازار مالی جهان به شمار می رود. معاملات فارکس شامل خرید و فروش نرخ ارزهای مختلف با این هدف است که نرخ ارز به نفع معامله‌گر حرکت کند. نرخ ارزهای فارکس به صورت قیمت‌های پیشنهادی (خرید) و درخواستی (فروش) توسط کارگزاری نمایش داده می‌شود. زمانی که یک سرمایه‌گذار بخواهد یک ارز را به صورت بلندمدت نگه‌دارد، قیمت درخواستی به او ارائه می‌شود و زمانی که قصد فروش ارز را داشته باشد، قیمت پیشنهادی را دریافت می‌کند.

برای مثال، یک سرمایه‌گذار ممکن است یورو را در مقابل دلار آمریکا (EUR/USD) خریداری کند، به این امید که نرخ ارز افزایش یابد. معامله‌گر می‌تواند EUR/USD را با قیمت درخواستی ۱.۱۰ دلار خریداری کند. با فرض اینکه نرخ به طور مطلوب حرکت کند، معامله‌گر چند ساعت بعد با فروش همان مقدار EUR/USD به کارگزاری با استفاده از قیمت پیشنهادی، موقعیت خود را می‌بندد. تفاوت بین نرخ خرید و فروش ارز، سود (یا زیان) معامله را نشان می‌دهد.

سرمایه‌گذاران برای افزایش سود حاصل از معاملات فارکس از اهرم استفاده می‌کنند. بازار فارکس یکی از بالاترین سطوح اهرم را در اختیار سرمایه‌گذاران قرار می‌دهد. اهرم اساساً وامی است که توسط کارگزار به سرمایه‌گذار ارائه می‌شود. حساب فارکس معامله‌گر برای معاملات با مارجین یا وجوه قرضی طراحی شده است. برخی از کارگزاری‌ها ممکن است میزان اهرم اولیه برای معامله‌گران جدید را محدود کنند. در اکثر موارد، معامله‌گران می‌توانند با توجه به اهرم مورد نظر خود، اندازه معامله را تنظیم کنند. با این حال، کارگزار نیاز دارد که درصدی از ارزش اسمی معامله به صورت نقد در حساب نگهداری شود که به آن مارجین اولیه گفته می‌شود.

لوریج تریدینگ به استفاده از پول قرضی برای سرمایه گذاری در یک ارز اشاره دارد

چگونه معاملات اهرمی کار می کنند؟

برای شروع معاملات اهرمی، توصیه می شود که معامله‌گر با اهرمی کمتر از حداکثر مجاز اهرم خود شروع کند. این امکان را برای معامله‌گران فراهم می‌کند تا حتی در صورت تجربه بازده منفی، موقعیت‌های خود را به طور کامل باز نگه دارند. معاملات اهرمی بیشتر از سوی کسانی مورد استفاده قرار می گیرد که روی حرکات کوتاه مدت قیمت معامله می کنند. این روش برای افرادی که سرمایه گذاری بلندمدت انجام می دهند، مانند چندین سال یا حتی دهه ها، بسیار کمتر مناسب است. در این حالت، رویکرد «خرید و نگهداری» مناسب تر خواهد بود.

انواع نسبت اهرم

مقدار مارجین اولیه مورد نیاز هر کارگزار بسته به حجم معامله می‌تواند متفاوت باشد. اگر سرمایه‌گذاری ۱۰۰,۰۰۰ دلار یورو در مقابل دلار آمریکا (EUR/USD) خریداری کند، ممکن است ملزم به نگهداری ۱,۰۰۰ دلار در حساب به عنوان مارجین باشد. به عبارت دیگر، نیاز به مارجین ۱٪ یا (۱,۰۰۰ دلار / ۱۰۰,۰۰۰ دلار) خواهد بود.

نسبت اهرم نشان می‌دهد که اندازه معامله چقدر در نتیجه مارجین نگهداری‌شده توسط کارگزار افزایش می‌یابد. با استفاده از مثال مارجین اولیه بالا، نسبت اهرم برای معامله برابر با ۱۰۰:۱ (۱۰۰,۰۰۰ دلار / ۱,۰۰۰ دلار) خواهد بود. به عبارت دیگر، برای سپرده ۱,۰۰۰ دلاری، یک سرمایه‌گذار می‌تواند ۱۰۰,۰۰۰ دلار در یک جفت ارز خاص معامله کند.

نسبت اهرم معادل ناشی از الزام مارجین

هرچه نیاز به مارجین کمتر باشد، اهرم بیشتری را می‌توان در هر معامله استفاده کرد. با این حال، کارگزار ممکن است بسته به ارز خاصی که معامله می‌شود، نیاز به مارجین بالاتری داشته باشد. برای مثال، نرخ ارز پوند انگلیس در مقابل ین ژاپن می‌تواند بسیار نوسان داشته باشد، به این معنی که می‌تواند به شدت نوسان داشته باشد و منجر به نوسانات زیادی در نرخ شود. ممکن است کارگزار در زمان نوسانات بیشتر بازار و برای ارزهای پرنوسان‌تر، پول بیشتری را به عنوان وثیقه (مثلاً ۵٪) درخواست کند.

اهرم فارکس و حجم معامله

کارگزار ممکن است الزامات متفاوتی برای مارجین در معاملات بزرگتر نسبت به معاملات کوچکتر داشته باشد. همانطور که در جدول بالا ذکر شد، نسبت ۱۰۰:۱ به این معنی است که معامله‌گر باید حداقل ۱/۱۰۰ = ۱% از کل ارزش معامله را به عنوان وثیقه در حساب معاملاتی خود داشته باشد.

معاملات استاندارد با ۱۰۰,۰۰۰ واحد ارز انجام می شود، بنابراین برای معامله ای به این اندازه، اهرم ارائه شده ممکن است ۵۰:۱ یا ۱۰۰:۱ باشد. اهرم بالاتر، مانند ۲۰۰:۱، معمولاً برای موقعیت‌های ۵۰,۰۰۰ دلاری یا کمتر استفاده می‌شود.

بسیاری از کارگزاری‌ها به سرمایه‌گذاران اجازه می‌دهند تا معاملات کوچک‌تر، مانند ۱۰,۰۰۰ تا ۵۰,۰۰۰ دلار را انجام دهند که در آن مارجین ممکن است کمتر باشد. با این حال، یک حساب کاربری جدید احتمالاً واجد شرایط اهرم ۲۰۰:۱ نخواهد بود.

این امر برای کارگزاری‌ها نسبتاً رایج است که اهرم ۵۰:۱ را برای معامله ۵۰,۰۰۰ دلاری مجاز کند. نسبت اهرم ۵۰:۱ به این معنی است که حداقل نیاز مارجین برای معامله‌گر ۱/۵۰ = ۲٪ است. بنابراین، یک معامله ۵۰,۰۰۰ دلاری به ۱,۰۰۰ دلار وثیقه نیاز دارد. لطفاً توجه داشته باشید که نیاز به مارجین بسته به اهرم استفاده شده برای آن ارز و نیاز کارگزار در نوسان خواهد بود. برخی از کارگزاران برای ارزهای بازارهای نوظهور مانند پزو مکزیک نیاز به مارجین ۱۰ تا ۱۵ درصدی دارند. با این حال، اهرم مجاز ممکن است تنها ۲۰:۱ باشد، علیرغم افزایش مقدار وثیقه.

کارگزاران فارکس باید ریسک خود را مدیریت کنند و در این راستا ممکن است الزام مارجین معامله‌گر را افزایش دهند یا نسبت اهرم و در نهایت اندازه موقعیت را کاهش دهند.

اهرم در بازارهای فارکس به طور قابل توجهی بیشتر از اهرم ۲:۱ رایج در سهام و اهرم ۱۵:۱ ارائه‌شده در بازار آتی است. اگرچه اهرم ۱۰۰:۱ ممکن است بسیار پرخطر به نظر برسد، اما زمانی که در نظر بگیرید که قیمت ارزها معمولاً در معاملات درون‌روزی (معاملات طی یک روز) کمتر از ۱٪ تغییر می‌کند، ریسک به طور قابل توجهی کمتر می‌شود. 

اگر نوسانات ارز به اندازه سهام زیاد بود، کارگزاران نمی‌توانستند اهرم زیادی ارائه دهند.

ریسک‌های لوریج تریدینگ

اگرچه توانایی کسب سود قابل توجه با استفاده از اهرم قابل توجه است، اما اهرم همچنین می‌تواند علیه سرمایه‌گذاران عمل کند. به عنوان مثال، اگر ارز مرتبط با یکی از معاملات شما در جهت مخالف آنچه فکر می‌کردید اتفاق بیفتد، اهرم به طور قابل توجهی پتانسیل ضرر را افزایش می‌دهد. برای جلوگیری از فاجعه، معامله‌گران فارکس معمولاً یک استراتژی معاملاتی دقیق را اجرا می‌کنند که شامل استفاده از سفارشات حد ضرر برای کنترل ضررهای بالقوه است. حد ضرر یک دستور معاملاتی با کارگزار برای خروج از موقعیت در یک سطح قیمتی خاص است. از این طریق، یک معامله‌گر می‌تواند ضررهای یک معامله را محدود کند.

معاملات اهرمی برای همه مناسب نیست

سوالات متداول درباره معاملات اهرمی

1. اهرم در معاملات چیست؟

اهرم در معاملات به شما این امکان را می دهد که با سرمایه کمتری، معاملات بزرگتری انجام دهید. به عبارت دیگر، کارگزار به شما پولی قرض می دهد تا بتوانید حجم معاملات خود را افزایش دهید.

2. مزایای استفاده از اهرم در معاملات چیست؟

پتانسیل سود بیشتر ، انعطاف پذیری بیشتر و کارایی بیشتر سرمایه 

3. معایب استفاده از اهرم در معاملات چیست؟ 

پتانسیل ضرر بیشتر ، افزایش پیچیدگی معاملات ، خطرات مدیریت ریسک 

4. چه کسانی باید از اهرم در معاملات استفاده کنند؟

معاملات اهرمی برای همه مناسب نیست. این نوع معامله برای معامله گران باتجربه ای که دانش و درک کاملی از خطرات گرفتار درگیر دارند مناسب است.

5. چگونه می توانم از اهرم در معاملات استفاده کنم؟

برای استفاده از اهرم در معاملات، باید به یک کارگزاری که معاملات اهرمی را ارائه می دهد، حساب کاربری باز کنید.

سخن پایانی 

اهرم یا لوریج در معاملات، ابزاری قدرتمند است که می‌تواند برای افزایش سود بالقوه معاملات شما به کار گرفته شود. با این حال، استفاده از این ابزار با احتیاط و آگاهی کامل از ریسک‌های مرتبط با آن، امری ضروری است. پیش از استفاده از اهرم، درک صحیح از خطرات موجود و تدوین یک استراتژی مناسب برای مدیریت ریسک، الزامی است. شروع با نسبت اهرم پایین و افزایش تدریجی آن با کسب تجربه، رویکردی محتاطانه و معقولانه خواهد بود.

در صورت تمایل به استفاده از اهرم، انتخاب کارگزاری معتبر که طیف وسیعی از گزینه‌های اهرمی را ارائه می‌دهد و سابقه‌ای درخشان در زمینه خدمات مشتری دارد، از اهمیت بالایی برخوردار است. آگاهی از الزامات مارجین و کارمزدهای مرتبط با آن کارگزاری نیز ضروری است.

اهرم می‌تواند ابزاری ارزشمند برای معامله‌گران باتجربه باشد، اما استفاده از آن برای همه افراد مناسب نیست. اگر یک معامله‌گر مبتدی هستید، بهتر است تا زمان کسب درک عمیق از بازار فارکس و نحوه مدیریت ریسک، از اهرم استفاده نکنید.

گردآوری:بخش سرمایه های دیجیتال بیتوته