آشنایی با انواع تحلیل در ارزهای دیجیتال؛ راهنمای جامع برای تریدرها

مجموعه: سرمایه های دیجیتالی

تحلیل ارزهای دیجیتال به درک بهتر بازار کمک می‌کند

انواع تحلیل در ارزهای دیجیتال: کدام روش برای شما مناسب‌تر است؟

یادگیری اصول معامله و سرمایه‌گذاری در ارزهای دیجیتال ممکن است یکی از ارزشمندترین کارهایی باشد که می‌توانید انجام دهید. همان‌طور که سو ژو، مدیرعامل یکی از بزرگ‌ترین صندوق‌های پوشش ریسک ارزهای دیجیتال ،گفته است: "اگر شما ارز دیجیتال را درک نکنید و از یادگیری آن خودداری کنید، قرن سختی برای شما خواهد بود."

ما شاهد این هستیم که روز به روز تریدرها و سرمایه‌گذاران بیشتری این روش‌های تحلیل را به بازار ارزهای دیجیتال اعمال می‌کنند. در حالی که بسیاری از سرمایه‌گذاران ترجیح می‌دهند سکه‌های خود را "نگه دارند" (hodl)، تاشار جین، هم‌بنیان‌گذار Multicoin Capital، اذعان می‌کند که: "بازارهای ارز دیجیتال، ناکارآمدترین بازارهایی هستند که در طول زندگی‌ام دیده‌ام، و این بدان معنی است که مدیریت فعال فرصت درخشانی دارد."

با این ذهنیت، بیایید سه نوع محبوب تحلیل ارزهای دیجیتال؛ تحلیل بنیادی، تحلیل تکنیکال و تحلیل درون زنجیره‌ای را بررسی کنیم. 

ابزارهای تحلیل به تصمیم‌گیری بهتر کمک می‌کنند

انواع روش های تحلیل در ارزهای دیجیتال

1. تحلیل بنیادی برای ارزهای دیجیتال

تحلیل بنیادی به بررسی عمیق تمام اطلاعات موجود درباره یک ارز دیجیتال می‌پردازد. این تحلیل از ترکیبی از شاخص‌های مالی کمی و معیارهای کیفی استفاده می‌کند. هدف نهایی تحلیل بنیادی تعیین قیمت ذاتی یک ارز دیجیتال است. وقتی این قیمت بنیادی را با قیمت فعلی بازار مقایسه می‌کنید، می‌توانید مشاهده کنید که آیا دارایی ارز دیجیتال زیر ارزش‌گذاری شده است یا بالاتر از ارزش‌گذاری. دارایی با قیمت پایین‌تر از ارزش می‌تواند فرصت خرید باشد، در حالی که دارایی با قیمت بالاتر از ارزش می‌تواند نشان‌دهنده زمان فروش باشد. 

به عنوان مثال، یک سکه میم مانند دوج‌کوین را در نظر بگیرید، آیا این سکه ارزش ذاتی دارد؟ مارک کیوبان، کارآفرین تکنولوژی، این طور فکر نمی‌کند و می‌گوید: "این به این معنی نیست که دوج‌کوین هیچ ارزش ذاتی ندارد." اما زمانی که ابزارهای تحلیل بنیادی را به کار می‌بریم، اطلاعات بیشتری داریم. پس دوج‌کوین چیست؟ اولاً، می‌بینیم که فاقد بسیاری از ویژگی‌های ارزش بنیادی مانند نقشه راه، تیم توسعه‌دهنده و حتی وایت‌پیپر است.

با این حال، این سکه ارزش بازار چند میلیارد دلاری دارد، حجم معاملات روزانه آن صدها میلیون است و یکی از شناخته‌شده‌ترین ارزهای دیجیتال است. حتی توانست در زمانی که تیم بسکتبال مارک کیوبان، دالاس ماوریکس، آن را به عنوان روش پرداخت برای بلیت‌ها قبول کرد، یک مورد استفاده از خود نشان دهد. بنابراین، این سکه ارزش ذاتی دارد. در حالی که تحلیل بنیادی ممکن است نشان دهد که دوج‌کوین در قیمت 1 دلار بیش از حد ارزش‌گذاری شده است، در قیمت 5 سنت می‌تواند خرید خوبی باشد.

اطلاعات کلیدی برای تحلیل بنیادی:

• ارزش بازار

• حجم معاملات

• توکنومیک‌ها

• ارزش کل قفل‌شده

• نقشه راه

• اعضای تیم

• اندازه و تعامل جامعه

• نرخ رشد شبکه

• نرخ پذیرش

• وایت‌پیپر

• مورد استفاده

2. تحلیل تکنیکال برای ارزهای دیجیتال

تحلیل تکنیکال به بررسی حرکات گذشته قیمت‌ها می‌پردازد تا تعیین کند که بازار به کدام سمت حرکت خواهد کرد. آیا قیمت بالا خواهد رفت؟ پایین خواهد آمد؟ یا ثابت خواهد ماند؟ تحلیل تکنیکال از چندین شاخص آماری و الگوها برای تعیین احتمال هر سناریو استفاده می‌کند. در حالی که تریدرها از شاخص‌های آماری استفاده می‌کنند، بیشتر به نمودارهای بصری برای شناسایی سیگنال‌های کلیدی مانند حمایت و مقاومت متکی هستند. در نهایت، هدف تحلیل تکنیکال یافتن سیگنال‌های خرید و فروش است.

مهم است که توجه داشته باشیم که تریدرهای استفاده‌کننده از تحلیل تکنیکال هرگز انتظار ندارند که همیشه درست باشند. در واقع، یک تریدر که تنها 55 درصد از مواقع درست باشد، می‌تواند به شدت سودآور باشد. برای مدیریت ریسک در مواقعی که بازار برخلاف آنچه که شاخص‌هایشان پیش‌بینی کرده‌اند حرکت می‌کند، آن‌ها از شیوه‌های مدیریت ریسک مانند تعیین فروش خودکار و سرمایه‌گذاری تنها بخشی از دارایی‌هایشان در یک معامله استفاده می‌کنند.

ابزارهای محبوب تحلیل تکنیکال:

• همگرایی و واگرایی میانگین متحرک (MACD)

• شاخص قدرت نسبی (RSI)

• میانگین متحرک ساده (SMA) قیمت بیت کوین

• میانگین متحرک (50، 200) کراس‌اور

• حجم تعادل (OBV)

یادگیری تحلیل ارز دیجیتال برای سرمایه‌گذاران ضروری است

3. تحلیل درون زنجیره‌ای برای ارزهای دیجیتال

تحلیل درون زنجیره‌ای به بررسی داده‌های عمومی موجود در بلاک‌چین می‌پردازد. این یک زمینه نوظهور است که مختص دنیای ارزهای دیجیتال است و تریدرها از آن برای پیش‌بینی حرکات بازار و سنجش احساسات بازار استفاده می‌کنند. هدف نهایی تحلیل درون زنجیره‌ای این است که دلایل مختلف مشارکت‌کنندگان بازار برای خرید و فروش را شناسایی کند، به عنوان مثال، فروش استخراج‌کنندگان برای پرداخت هزینه‌ها یا فروش صندوق‌های پوشش ریسک برای برداشت سود.

در تحلیل درون زنجیره‌ای، تریدرها به رفتار مشارکت‌کنندگان مختلف مانند سرمایه‌گذاران نهادی، صرافی‌ها، استخراج‌کنندگان و تریدرهای خرده‌فروشی نگاه می‌کنند. آن‌ها از سیگنال‌های مختلفی استفاده می‌کنند که شامل مانده کیف‌پول‌ها، رکود سکه‌ها و حجم تراکنش‌ها می‌شود.

شاخص‌های درون زنجیره‌ای مهم:

• تعداد آدرس‌های فعال

• تعداد تراکنش‌ها

• حجم درون زنجیره‌ای

• نرخ هش

• درآمد استخراج‌کننده‌ها

• ارزش کل قفل‌شده (TVL)

• نسبت ارزش بازار به ارزش واقعی (MVRV)

• نسبت ارزش شبکه به تراکنش (NVT)

• کلاه‌برداری تحقق‌یافته

ترکیب همه سه روش تحلیل برای موفقیت در معامله ارزهای دیجیتال

در حالی که هر یک از این روش‌های تحلیل به‌تنهایی ارزشمند است، زمانی که از آن‌ها به‌طور همزمان استفاده شود، بسیار قدرتمندتر هستند. به‌تنهایی، هر شاخص ممکن است راهنمایی کاملی ارائه ندهد، اما ترکیب تمام روش‌های تحلیل می‌تواند تصویری قانع‌کننده از بازار ترسیم کند. البته شما نیازی به هم‌راستایی همه سه روش برای انجام یک معامله ندارید. حفظ شیوه‌های مدیریت ریسک و تخصیص مناسب به شما این امکان را می‌دهد که با تغییرات بازار به‌طور مؤثر وارد و خارج شوید. 

ترکیب روش‌های تحلیل دقت پیش‌بینی را افزایش می‌دهد

سوالات متداول درباره انواع تحلیل در ارزهای دیجیتال

1. آیا تحلیل مبتنی بر اخبار برای پیش‌بینی نوسانات بازار ارزهای دیجیتال مؤثر است؟

بله، تحلیل مبتنی بر اخبار می‌تواند تأثیر زیادی بر قیمت ارزهای دیجیتال داشته باشد. اخبار مربوط به مقررات جدید، پذیرش ارزهای دیجیتال در بازارهای مختلف یا تحولات فناوری می‌تواند نوسانات قیمتی بزرگی ایجاد کند.

2. آیا تحلیل بازار سهام برای ارزهای دیجیتال قابل استفاده است؟

تحلیل بازار سهام می‌تواند در برخی مواقع برای پیش‌بینی حرکت‌های قیمت ارزهای دیجیتال مفید باشد، چرا که برخی از الگوها و روندها در بازار ارزهای دیجیتال مشابه با بازار سهام هستند.

3. آیا برای تحلیل ارزهای دیجیتال باید همه روش‌ها را با هم استفاده کرد؟

ترکیب روش‌های مختلف تحلیل می‌تواند اطلاعات دقیق‌تری را فراهم کند. به عنوان مثال، استفاده همزمان از تحلیل بنیادی، تکنیکال و مبتنی بر اخبار می‌تواند پیش‌بینی بهتری از حرکت‌های بازار ارائه دهد.

4. چگونه می‌توانم مطمئن شوم که تحلیل‌های من درست است؟

هیچ‌گاه نمی‌توان به تحلیل‌ها صددرصد اعتماد کرد. مهم است که همواره استراتژی‌های مدیریت ریسک، مثل استفاده از حد ضرر و تنوع در سرمایه‌گذاری، را رعایت کنید.

5. آیا تحلیل‌های تکنیکال برای ارزهای دیجیتال کوتاه‌مدت مفیدتر هستند؟

بله، تحلیل تکنیکال معمولاً برای پیش‌بینی حرکت‌های قیمتی در کوتاه‌مدت و شناسایی نقاط ورود و خروج مؤثرتر است، اما می‌تواند در بلندمدت نیز برای تعیین روند کلی بازار مفید باشد.

جمع بندی

در مجموع، انواع تحلیل‌ها در ارزهای دیجیتال هرکدام ابزارهای ارزشمندی برای درک بهتر بازار و پیش‌بینی حرکت‌های قیمت هستند. تحلیل بنیادی به بررسی عواملی مانند اخبار اقتصادی و تیم‌های توسعه‌دهنده می‌پردازد تا ارزش واقعی ارزهای دیجیتال را ارزیابی کند. تحلیل تکنیکال با استفاده از نمودارها و شاخص‌های آماری به پیش‌بینی حرکت‌های قیمت در کوتاه‌مدت کمک می‌کند. تحلیل مبتنی بر اخبار نیز نوسانات بازار را براساس اخبار و تحولات جهانی تحلیل می‌کند، در حالی که تحلیل کمی با استفاده از مدل‌های آماری عملکرد ارزهای دیجیتال را پیش‌بینی می‌کند. برای موفقیت در این بازار، ترکیب این روش‌ها می‌تواند تصویر دقیق‌تری از شرایط بازار ارائه دهد، اما همواره باید از استراتژی‌های مدیریت ریسک نیز استفاده کرد.

گردآوری:بخش سرمایه های دیجیتال بیتوته